Công ty Cổ phần Masan MEATLife (mã CK: MML) đã công bố tài liệu lấy ý kiến cổ đông bằng văn bản về kế hoạch tái cấu trúc bằng việc tách biệt mảng thức ăn chăn nuôi đồng thời chuyển đổi thành nền tảng kinh doanh chỉ tập trung vào thịt có thương hiệu.
Ban lãnh đạo cho biết muốn dồn lực để đẩy nhanh quá trình chuyển đổi thành nền tảng kinh doanh hàng tiêu dùng nhanh (FMCG), mục tiêu doanh thu mảng thịt đạt 35.000 – 45.000 tỷ vào năm 2025, chiếm khoảng 10% thị phần toàn quốc. Biên lợi nhuận gộp 30-35% và biên lợi nhuận trước thuế, lãi vay (EBIT) là 20-25%.
Masan MEATLife xuất phát là công ty thuần sản xuất thức ăn chăn nuôi nhưng sau đó đã mở rộng ra sản xuất thịt và thịt chế biến có thương hiệu. Hiện doanh nghiệp đã xây dựng được chuỗi giá trị tích hợp ngành thịt gồm thức ăn chăn nuôi, kinh doanh thịt và hệ thống trang trại (feed – farm – food).
Trong đó, MNS Feed chính là đơn vị phát triển mảng thức ăn chăn nuôi của Masan MEATLife. Doanh nghiệp này nắm 75% vốn Proconco, 99,99% vốn Anco cùng 100% vốn các công ty thức ăn chăn nuôi khác.
Mảng thức ăn chăn nuôi hiện là mảng đóng góp lớn nhất vào doanh thu của Masan MEATLife. Nửa đầu năm, mảng thức ăn chăn nuôi mang về 8.164 tỷ đồng doanh thu, tăng 33% và đóng góp 79% tổng doanh thu. Trước đó trong năm 2020, mảng này đóng góp đến 85% tổng doanh thu của Masan MEATLife với 13.746 tỷ đồng.
Huy động 7.284 tỷ đồng trái phiếu, có thể chuyển đổi cổ phiếu MNS Feed
Để có nguồn lực về vốn thực hiện kế hoạch này, Masan MEATLife muốn phát hành lượng trái phiếu riêng lẻ tổng giá trị 7.284 tỷ đồng. Đối tượng phát hành là các cổ đông công ty (chốt quyền ngày 31/8/2021) và đáp ứng điều kiện là nhà đầu tư chứng khoán chuyên nghiệp. Trái phiếu có kỳ hạn 3 năm, lãi suất 2%/năm, thanh toán một lần khi đáo hạn.
Tính đến hết ngày 31/12/2020, Masan MEATLife có 3 cổ đông lớn gồm Masan Group (nắm 78,74% cổ phần), Công ty TNHH Tầm nhìn Masan (nắm 9,12% cổ phần) và VN Consumer Meat II (nắm 7,09% cổ phần). Các cổ đông này chiếm tới 94,95% cổ phần Masan MEATLife, qua đó có thể mua tối đa 6.881 tỷ đồng trái phiếu.
Masan MEATLife cho biết sẽ thanh toán trái phiếu bằng cổ phần MNS Feed – công ty con phụ trách toàn bộ mảng kinh doanh thức ăn chăn nuôi. MML có thể chuyển quyền sở hữu tối đa toàn bộ số cổ phần đang lưu hành của MNS Feed do công ty sở hữu (tương đương 99,99%) cho trái chủ, tất cả lãi liên quan đến trái phiếu sẽ bị hủy bỏ. Mức giá chuyển đổi là 10.000 đồng/cổ phiếu MNS Feed, sẽ được điều chỉnh tương ứng khi công ty này phát hành cổ phần để trả cổ tức hoặc phát hành cổ phần tăng vốn.